Investice do IPO s 20/20 Hindsight Chytání Big-Wave Opportunity

Totéž platí pro investice. Jistě, měli byste dávat peníze pryč do indexu nebo podílových fondů. Ale někdy se vyplatí riskovat. Někdy je v pořádku houpat se za ploty. Klíčem je zajistit, abyste neztratili košili.

Návratnost rizika je kompromis. Čím vyšší je riziko, tím vyšší je potenciální odměna. Ale i velkofrekvenční surfaři přijímají opatření ke snížení rizika zranění. A jako investor nechcete dát všechna vejce do jednoho košíku.

Zde je podrobnější pohled na některé investice, které doposud provedly velké vlny, a na to, co se můžete z jejich příkladů dozvědět.

Vstupte do přízemí

Pokud doufáte, že budete mít jmění, pravděpodobně jste uvažovali o investování do počáteční veřejné nabídky společnosti nebo IPO. IPO lákají. Je to poprvé, kdy soukromá společnost nabízí kapitál veřejnosti. Tyto společnosti často prodávají produkty nebo služby, které si získaly popularitu v krátkém období. Pro některé představují IPO možnost investovat do další velké společnosti.

Existují však i nevýhody, které je třeba zvážit. Protože se jedná o mladé podniky, nemají dlouhou historii a mnoho z nich má nezkušené týmy řízení. Ne všichni IPO žijí podle svého humbuku. Je to hod kostek. Nevyhnutelně budou vítězové a poražení.

High-profil startupy, jako je Uber, Spotify a Slack, byly nedávno zveřejněny. Přinese některý z těchto zdrojů v budoucnu silné výnosy? Budou od nynějška asi za 10 let? Pouze čas ukáže.

Ale co kdybyste byli časným investorem v některých z nejznámějších společností v dnešní době? Kolik peněz byste měli?

Abychom zjistili, spočítali jsme, kolik by počáteční investice ve výši 1 000 USD vzrostla v různých akciových společnostech. Jedná se o společnosti, jejichž značky jsou tak všudypřítomné, že je téměř nemožné jít den bez použití jednoho z jejich produktů nebo služeb. Předpokládali jsme, že dividendy z akcií nebyly reinvestovány. Kvůli konzistenci jsme všechny ceny akcií upravili o rozdělení. Do analýzy jsme také zahrnuli bitcoiny sledováním jeho hodnoty zpět na začátek roku 2011.

Data ukazují sílu času. Z dlouhodobého hlediska se vyplatí držet se dobrých podniků. Zatímco technologické společnosti mají nejvyšší složený roční růst, značky, které byly kolem nejdéle, generují nejvyšší celkový výnos.

Akcie Walt Disney v roce 1957 v hodnotě tisíc dolarů by dnes měly hodnotu 7,6 milionu dolarů. Pro srovnání, počáteční investice 1 000 USD do Coca-Coly v roce 1919 by stála téměř 12,7 milionu USD. A to nezohledňuje reinvestice dividend ani do jedné akcie. Podle proxy prohlášení společnosti Coca-Cola by jedna akcie z jejích kmenových akcií, zakoupená za 40 USD v roce 1919, měla v roce 2012 hodnotu 9,8 milionu USD, pokud by výplaty dividend byly každoročně znovu investovány. To je složená roční míra růstu 14,3%. Pokud bychom extrapolovali projekce na rok 2019, osoba, která investovala 1 000 USD do IPO společnosti Coca-Cola, by nyní měla s reinvesticí dividend více než 620 milionů USD..

Někdy se vyplatí také štěstí. S 1 000 $ byste mohli koupit v lednu 2011 3 333 bitcoinů. K 30. srpnu 2019 by to mělo hodnotu přes 32 milionů USD.

Využijte ekonomický pokles

Výpočty výše jsou zajímavé myšlenkové cvičení, ale většina lidí neměla příležitost investovat do těchto IPO. Některé z těchto podniků byly zahájeny před mnoha lety, než průměrný člověk investoval nebo spořil na důchod. Například Johnson & Johnson byl veřejný v roce 1944 během druhé světové války. Coca-Cola se stal veřejným před stoletím během druhého funkčního období Woodrowa Wilsona jako prezidenta.

Pro většinu z nás je 10 let rozumnějším časovým horizontem. Je to dost dlouho na to, abychom se zamysleli nad výsledky posledních minulých rozhodnutí. Co se tedy stalo před 10 lety? Nejzávažnějším hospodářským poklesem od Velké hospodářské krize bylo ochromování finančních trhů.

Od Velké recese uplynulo více než deset let. Za tu dobu byl akciový trh na nejdelší řadě nepřetržitých zisků v americké historii. S&P 500 vzrostl o více než 350% a ekonomika se rozrostla. A v důsledku toho investoři vydělali hodně peněz.

Když však trh tankoval, mnoho lidí bylo nervózních riskovat své peníze. Nemovitá aktiva ztratila svou hodnotu, globální trhy byly na volném pádu a mnoho společností skončilo podnikání. Bylo to trápné období a mnoho lidí vytáhlo své peníze z trhu.

Warren Buffett, jeden z nejúspěšnějších investorů v historii, jednou řekl:

On má pravdu. Hindsight je 20/20, zejména pokud jde o finanční rozhodnutí. Jakmile znáte výsledek, je mnohem snazší koupit nízké a vysoké. Ale co kdybyste se mohli vrátit zpět v čase a investovat, když akciový trh dosáhl dna? Kolik peněz byste dnes měli?

Abychom zjistili, vypočítali jsme, kolik by počáteční investice ve výši 1 000 USD vzrostla od 31. srpna 2009 do 30. srpna 2019 pomocí historických dat z Yahoo Finance.

Investice do Netflixu by se zvýšila o faktor 47. Netflix má nyní tržní limit přibližně 130 miliard USD. Není to špatné pro společnost, která se v roce 2000 nabídla, že se v roce 2000 prodá Blockbusteru. Jen o 13 let později Blockbuster uzavřela své obchody, zatímco Netflix nyní streamuje 76% amerických domácností..

Zdroj: Cloud Technology Partners

Amazon má druhou nejvyšší návratnost společností, které jsme analyzovali. Počáteční investice ve výši 1 000 $ v Amazonu v roce 2009 by dnes stála téměř 22 000 USD. To není překvapující, když uvažujete o tom, jak se společnost rozšířila nad rámec svých kořenů elektronického obchodování. Během posledních 10 let vstoupil Amazon do mnoha nových vertikálů, jako je maloobchod, cloud computing, streamování videa, doručovací služby a robotika.

Dokonce i zavedené společnosti, jako jsou McDonald's, Walt Disney, Microsoft a Nike, překonaly S&P 500. Jedná se o společnosti, které jsou nejvíce investory přitahovány pro svou stabilitu a výplatu dividend. Ukazuje se, že nemusíte vždy přijímat velké riziko, abyste dosáhli silného výnosu. Kdybyste to hráli v bezpečí investováním do zlata nebo do desetileté státní pokladny, ve srovnání s S&P 500 byste výrazně podcenili.

Závěrečné slovo

Sbírání zásob není snadné. Podle zprávy společnosti Innosight bude průměrná společnost do roku 2027 trvat na S&P 500 pouze 12 let. Proto většina lidí lépe investuje do indexu nebo podílových fondů. Pokud však máte nějaké další úspory, které chcete vydělat, je v pořádku investovat do jednotlivých společností.

Jen neriskujte peníze, které si nemůžete dovolit ztratit. Pro každého, kdo se brzy dostal na Apple, existuje příběh někoho, kdo přišel o peníze investující do Blackberry.

Jaká nejlepší investice jste provedli? Která společnost věříte, že bude příští Netflix nebo Amazon?